景宏班主的儿子郑世昌和师叔的女儿高小菊曾订下娃娃亲，但郑世昌把高小菊只当成妹妹看待，他却和武旦彩云结下生死恋情泰和戏班为了占场子要跟景宏戏班斗戏，并设计胁迫景宏花旦白长起喝了哑药致使景宏戏班斗戏失败，戏班解散。郑世昌的母亲因不喜欢彩云，并把斗戏失败迁怒于彩云并将她赶走，想让郑世昌和高小菊的成婚却被郑世昌拒绝。白长起也深爱彩云但他的爱没有被彩云接受，他被人赶出了县城。高小菊在戏班危难之际卖身救戏班，答应嫁给泰和班主黄易廷的傻儿子。高小菊结婚当天，郑浩华被黄易廷活活气死。得知噩耗的高小菊误伤黄昌来而被黄易廷逼得投江自尽。郑世昌送父亲灵柩回家途中母亲被日本飞机轰炸身亡，为报雪耻，郑世昌与白长起师兄弟除掉了共同的仇人，从此也分道扬镳。为了给师妹们寻找一条生路，郑世昌成立了韶华女子戏班。高小菊被地下党陈涛相救也回到了戏班。彩云来到申城，表姐雨虹介绍她加入了鸿运戏班。而韶华戏班也在乡下演出一路上磕磕碰碰遭遇不少磨难。白长起一路乞讨来到申城，他靠给鸿运戏班跑龙套谋生，结识了大流氓阿标的手下丘三。